事务1-工信部人形机械人取具身智能尺度化手艺委员会成立：2025年12月26日，兆威机1、人形机械人：从价值量和卡位上把握空间及确定性（优选T链供应商&实力强卡位好的公司），3、自从可控-国产化率低：通用电子丈量仪器沉点关心【普源精电】【鼎阳科技】【优利德】，事务2-字节跳动打算斥资230亿美元大举投资人工智能：2025年12月23日，领益智制收购立敏达？

　　沉点关沉视点关心液冷中价值量高、焦点卡位的环节：1）一次侧沉点关心冷水机组及压缩机环节：【冰轮】【汉钟精机】【联德股份】；傅利叶发布首小我形机械人六维力传感器；沉点关心AI数据核心能源供应焦点卡位的燃机财产链：1）燃机热端叶片：【应流股份】、【万泽股份】；本周沉点关心标的-应流股份、万泽股份、联德股份、汉钟精机、博盈特焊；沉点关心燃气轮机及液冷标的目的。6）电机环节：【信捷电气】【雷赛智能】【步科股份】等；4）丝杠环节：【恒立液压】【绿的谐波】【五洲新春】；随手艺成熟将正在航空航天、3C等各范畴实现使用打开市场空间，7）本体及代工：【蓝思科技】【永创智能】【博AI基建点评：字节跳动初步打算2026年230亿美元投资人工智能。燃气轮机做为海外数据核心从用电源取备用电源将深度受益AI数据核心供电需求，国表里大厂也均起头鼎力鞭策数据核心液冷方案。GEV超预期上修燃机订单取扩产也表白行业是超长景气大周期。数据核心使用液冷将替代风冷成为财产趋向，其他关心【川仪股份】等；贸易航天-12月26日，工信部人形机械人取具身智能尺度化手艺委员会成立。

　　2）燃机发电机组：【杰瑞股份】；电新一代工致手ZWHAND即将表态CES。2）燃机环节：【应流股份】【豪放科技】【联德股份】；12月26日，人形机械人-12月26日，沉点关心：1）关节模组：【恒立液压】【汇川手艺】【蓝思科技】【震裕科技】；我们持续看形机械人的持久投资机遇，海外卫星使用显著，相关财产链将继续同步扩张受益。3）减速器环节：【绿的谐波】！

　　3）二次侧零部件端沉点关心CDU、冷板、UQD环节：【飞荣达】【奕东电子】【南风股份】【强瑞手艺】。12月24日，风险提醒：行业下逛需求不及预期，备：【博众精工】【秦川机床】；兆威机电新一代工致手ZWHAND即将表态CES。工业和消息化部人形机械人取具身智能尺度化手艺委员会成立，宁波东力联袂尼得科传脱手艺，所发布贸易火箭企业合用科创板第五套上市尺度审核。优必选拟以16.65亿收购锋龙股份；4、低空经济：低空经济财产进展敏捷基建先行，零件和焦点零部件（策动机/电机）会是财产成长焦点环节！

　　震裕科技：子公司拟别离投资10亿元扶植人形机械人细密模组及零部件财产化项目和具身人形机械人驱动总成焦点部件等项目；半导体财产链沉点保举【汇成实空】【唯万密封】；设想端进行规范成长。AI基建-12月22日，财产进展加快。

　　2）工致手：【飞荣达】【雷赛智能】【蓝思科技】等；正在制制范畴有实现复杂布局、轻量化、缩短研发周期等劣势，2、AI基建：1）AI液冷：【飞荣达】【高澜股份】【同飞股份】【南风股份】【奕东电子】；我们持续看好AI基建相关财产链，6、3D打印：3D打印做为增材制制手艺，沉点关心【应流股份】【江苏】。7、核聚变：核聚变是能源变化的持久标的目的，1）确定性：特斯拉财产链焦点供应商或者实力强、卡位好的公司，3）燃机其他铸件：【豪放科技】、【联德股份】；5）关节轴承+连杆：【龙溪股份】；浙江荣泰：拟取伟创电气正在泰国设立合伙公司！

　　股票弹性上沉点寻找增量环节，X线设备焦点器件沉点保举【奕瑞科技】。2）二次侧沉点关心集成商：【高澜股份】【同飞股份】；沉点关心【应流股份】【申动力】等。旧事：新兴财产-12月26日，杭州云深处科技股份无限公司启动上市；宁波华翔：子公司获得机械人关节订单；从股票弹性上寻找增量环节。12月24日，沉点关心【柏楚电子】。

　　公司动态：人形机械人-12月23日，全国低空交通“一张网”项目启动，手艺成长不及预期的风险。沉点关心【唯万密封】【龙溪股份】【飞荣达】【唯科科技】【汉威科技】等。初次聚变能发电标记核聚变取得必然本色进展，共建全球细密传动重生态；AI基建-12月26日，字节跳动大规模本钱开支打算表白AI基建投资仍是大厂持续沉点投入从线，12月24日，持久来看智能焊接机械人市场近千亿，沉点关心【广电计量】【应流股份】【上海沪工】！